Pillar Two: el primer ejercicio GIR en jurisdicciones clave

El estreno del GIR

Durante 2025, las jurisdicciones que transpusieron Pillar Two más temprano comenzaron a recibir el primer GloBE Information Return real. Lo observado en revisiones tempranas marca el estándar que enfrentarán los grupos LatAm en 2026.

Lo que más se está cuestionando

1. Adjusted Covered Taxes

- Reclasificación de impuestos diferidos. - Tratamiento de DTAs (Deferred Tax Assets) generados por pérdidas fiscales pre-Pillar Two. - Ajustes por Push-Down Accounting en adquisiciones.

2. GloBE Income

- Eliminación de partidas no monetarias (revaluaciones de bienes raíces). - Tratamiento de stock-based compensation. - Reversión de ajustes por inflación en jurisdicciones high-inflation (Argentina, Venezuela).

3. Substance-based Income Exclusion (SBIE)

- Verificación de payroll y tangible assets. - Exclusión de assets en lease operativo. - Aplicación correcta del transitional relief (10%/8%/6% over 10 years).

Lecciones para grupos LatAm

1. El ERP debe poder generar el dataset GIR completo: SAP S/4HANA con módulo Pillar Two o equivalente. 2. Auditoría externa pre-filing: identificar gaps antes que la administración lo haga. 3. Documentar elecciones: filing positions tomadas en el primer GIR son difíciles de revertir. 4. Modelar impacto cash: el QDMTT puede generar cash tax sustancial en jurisdicciones que históricamente eran 0%.

Calendario LatAm

México (UTPR vigente), Colombia (estudios técnicos), Brasil (CBS reform integrada con GMT), Chile (en consulta) llegarán al primer GIR en 2026-2027. La curva de aprendizaje europea es la mejor referencia.